I Геоэкономика и узкие места Азиатско-Тихоокеанский регион

АСЕАН после кризиса в Заливе: от нефтяной безопасности к безопасности энергосетей

Институт: ISEAS – Институт Юсофа Исхака (Fulcrum)
Автор: Kaho Yu и Jinseok Sung
Страна · язык: Сингапур · Английский
Аффилиация: Близкий к правительству научный центр

Краткое изложение

Авторы отмечают, что кризис в Заливе обнажил зависимость АСЕАН от Ближнего Востока: Филиппины получают из этого региона 95% импортируемой нефти, Вьетнам — 49% импортируемого газа. Спрос на электроэнергию в регионе в 2015–2025 годах вырос на 60%, и до 2035 года ожидается его рост на 4% в год.

В 2025–2040 годах на расширение энергосетей потребуется более 300 млрд долларов, а на межсетевые соединения Энергосистемы АСЕАН — около 27 млрд долларов. Мощность трансграничных соединений на 2025 год составляет 7,7 ГВт, и к 2040 году её необходимо удвоить. По мнению авторов, электрификация снижает волатильность цен на топливо, но взамен порождает четыре новых риска: уязвимость инфраструктуры перед геополитическими и климатическими угрозами, зависимость от чистых технологий и аккумуляторных минералов, сложность координации многосторонней торговли электроэнергией, которую нельзя хранить, и киберугрозы. Их рекомендации — региональное управление энергосетями и кибербезопасность, финансирование с приоритетом устойчивости, сотрудничество в цепочках поставок и общие механизмы реагирования на чрезвычайные ситуации.

Слепое пятно

Что упускает Запад: анализ, рассматривающий кризис в Ормузском проливе через цену нефти, не видит, что Азия отвечает на кризис электрификацией и региональными энергосетями, а это создаёт новую зависимость от китайских цепочек чистых технологий. Слабое место этого прочтения: политические препятствия, такие как Мьянма и чувствительность к вопросам суверенитета, не рассматриваются.

Оценка Talay

Вывод

Диагноз авторов обоснован: электрификация снижает волатильность цен на топливо, но переносит риски на сетевую инфраструктуру, аккумуляторные минералы и киберпространство. Однако предлагаемая трансформация опирается на инвестиционный график до 2040 года объёмом свыше 300 млрд долларов, тогда как фактическим ответом на ормузский шок пока служат национальные запасы нефти и СПГ. Политические препятствия, такие как Мьянма и чувствительность к суверенитету, замедлят многостороннюю торговлю электроэнергией. Наиболее вероятный путь — постепенное продвижение через двусторонние и субрегиональные связи, а не совместное управление, при приоритете политики запасов в период кризиса.

Возможные последствия

Политика запасов в АзииНеопределённоНедели
В ближайшей перспективе госресурсы направляются на создание запасов: Филиппины продвигают 60-дневный госрезерв, Япония — программу POWERR Asia. Это конкурирует с сетевыми инвестициями за те же бюджеты.
Зависимость от чистых технологий КитаяНегативноБолее 6 месяцев
Электрификация снижает нефтяную зависимость, но создаёт новую зависимость от китаецентричных цепочек поставок аккумуляторов, оборудования ВИЭ и сетевых компонентов, что влияет на переговорную силу АСЕАН.
Финансирование сетейПозитивноБолее 6 месяцев
Потребность более чем в 300 млрд долларов сетевых инвестиций к 2040 году и около 27 млрд долларов для Энергосистемы АСЕАН открывает широкое поле для банков развития и ориентированного на устойчивость госфинансирования.
КибербезопасностьНегативно1–6 месяцев
С ростом трансграничных связей цифровые системы управления создают новые поверхности атаки; взлом в одной стране может распространиться на соседние сети, а отсутствие общих протоколов усиливает этот риск.

Вероятные сценарии

1
Постепенное, преимущественно двустороннее продвижение70 %
Страны отдают приоритет национальным запасам; Энергосистема АСЕАН медленно расширяется за счёт двусторонних и субрегиональных соглашений о линиях, а не совместного управления.
Что отслеживать: Новые двусторонние соглашения о трансграничной торговле электроэнергией; линии сверх 7,7 ГВт межсистемной мощности
2
Повестка смещается, проекты замирают25 %
Если напряжённость вокруг Ормуза ослабнет и нефть подешевеет, приоритеты изменятся; политические препятствия и нехватка финансирования отложат региональные сетевые проекты.
Что отслеживать: Заметное снижение цен на нефть вместе с переносом обязательств по финансированию сетей
3
Кризис ускоряет совместное управление5 %
На основе меморандума 2025 года о расширенной Энергосистеме АСЕАН механизмы обмена данными, кибербезопасности и реагирования на чрезвычайные ситуации становятся обязательными.
Что отслеживать: Принятие региональной рамки реагирования на сбои сетей и общего протокола кибербезопасности

Вероятности — это откалиброванное суждение на основе источников, а не измерение; они пересматриваются с появлением новых данных. Не является инвестиционной рекомендацией.

Оригинальная публикация: fulcrum.sg · 2 сентября 2026 г.

Эта страница излагает позицию института и не отражает позицию Talay Insight. Прямые цитаты не используются.